Como cada año, hacemos un pequeño análisis de rendimiento de los fondos españoles.
Este año el mercado de renta variable ha acompañado y el rendimiento medio de los fondos ha sido un poco mejor que los últimos años, llegando a un 3,18%. Es una media ponderada teniendo en cuenta el volumen del fondo.
El estudio se ha realizado sobre los 2234 fondos que tenían valor liquidativo al inicio y al final del año. Si algún fondo ha sufrido un cambio o modificación, no se ha tenido en cuenta. No obstante, podemos considerar el resultado muy ajustado a la media, ya que engloba un total de 299.381 millones de euros de los ahorros de los españoles.
Si seleccionamos los 20 fondos con mayor capitalización, representan 71.628 M€, un 24% del volumen total. El rendimiento medio ha sido inferior, concretamente del 1,99%, por tanto inferior a la media.
Adjuntamos distribución de los fondos en función de su rendimiento: En rojo son los fondos en negativo, y en verde donde se sitúa el fondo ANNUALCYCLES.
El numero significa inferior a:, 0%, son los fondos con rendimiento inferior a cero.
Aún siendo un año en que la renta variable ha sido positiva, hay 596 fondos en negativo, un total del 24%.
Sobre la gestión de carteras de fondos podríamos decir:
- Cuanto más diversificada tengas tu cartera, más tenderás a la media.
- Si no quieres riesgo de renta variable ni divisa, tenderás a tener un rendimiento cero o negativo, al menos un par de años más. Sí tendrás riesgo liquidez y renta fija.
- Si con un riesgo moderado has conseguido un rendimiento superior a la media, puedes darte por satisfecho y felicitar a tu asesor.
- Si tu cartera ha conseguido un rendimiento inferior y llevas años debajo de la media, puedes plantearte cambiar de proveedor. Pero sé coherente con el riesgo que le exiges.
Aún así, un año es un período de tiempo muy corto para tomar conclusiones. Podemos comprobar los estudios anteriores en:
o en este otro de un periodo más largo:
Annualcycles un año más ha cumplido su objetivo de estar en la parte de fondos que han ayudado a aumentar la media de las carteras con un riesgo moderado.